[DAX, Nasdaq100, Wig20] - analiza techniczna 24.09.2024
Indeks DAX
Trend długoterminowy: wzrostowy
Trend krótkoterminowy: wzrostowy
Wsparcie 1: 18 684 Opór 1: 19 045
Wsparcie 2: 18 377 Opór 2: 19 855
Wykres dzienny osiągnął nowe maksimum na poziomie 19 045 w ubiegły czwartek, co sugeruje, że ceny wkrótce przebiją poziomy opór w okolicach 18 991, uruchamiając sygnał kupna i kontynuując trend wzrostowy. Patrząc na wykres tygodniowy, powinniśmy spodziewać się testu górnego końca dwuletniego kanału trendu wzrostowego po wyraźnym przełamaniu oporu poziomego w okolicach 18 991 na wykresie dziennym. Górne ograniczenie tego kanału na wykresie tygodniowym stanowi obecnie opór w okolicach poziomu 19 855.
Ceny muszą wkrótce przebić się powyżej horyzontalnego oporu wokół poziomu 18 991, w przeciwnym razie nastąpi rozczarowanie skutkujące spadkiem. Dzisiejszy wykres dzienny pokazuje lukę otwarcia między 18 900 a 18 982. Wolelibyśmy, aby luka ta pozostała otwarta na poziomie 18 900, oczekując wkrótce wybicia powyżej horyzontalnego oporu w okolicach 18 991.
Zamknięcie luki sugerowałoby przedłużenie obecnej konsolidacji w ramach trendu wzrostowego, potwierdzone poniżej wczorajszego minimum na poziomie 18 684. Sugerowałoby to przynajmniej ponowny test solidnego obszaru wsparcia pomiędzy płaską linią MA-50 na poziomie 18 377 a linią horyzontalną w okolicach 18 234.
Indeks Nasdaq100
Trend długoterminowy: wzrostowy
Trend krótkoterminowy: neutralny
Wsparcie 1: 19 216 Opór 1: 19 940
Wsparcie 2: 18 400 Opór 2: 20 267
Krótkoterminowy wydźwięk wykresu dziennego jest pozytywny, co potwierdza udana konsolidacja powyżej spadkowej linii MA-50, obecnie na poziomie 19 216, w ubiegłym tygodniu. Niemniej jednak potencjał wzrostowy należy uznać za ograniczony w perspektywie krótkoterminowej. Dzienny wykres momentum na wykresie powoli się poprawia, nie wykluczając wyższych cen.
Silny opór horyzontalny między 19 940 a 20 690 będzie naszym zdaniem zbyt silny, z luką spadkową z 17 lipca między 20 080 a 20 267 jako pierwszym oporem po ewentualnym zamknięciu powyżej oporu horyzontalnego w okolicach 19 940.
Krótkoterminowy potencjał spadkowy jest ograniczony po zamknięciu poniżej linii MA-50. Ceny napotkają wiele wsparcia pomiędzy wyższym wrześniowym dołkiem w okolicach 18 400, rosnącą linią EMA-200 na 18 227 i dolnym końcem tegorocznego kanału trendu wzrostowego.
Podsumowując, pozostawiamy krótkoterminowy rating na niezmienionym poziomie „Neutralny”.
Wykres tygodniowy pokazuje konsolidację w ramach długoterminowego trendu wzrostowego. Wyższych cen należy spodziewać się tak długo, jak długo tygodniowe zamknięcie będzie powyżej rosnącej linii EMA-40, w tym tygodniu na poziomie 18 373. Tygodniowe zamknięcie powyżej lipcowego maksimum na poziomie 20 691 sugerowałoby kontynuację trendu wzrostowego na niezbadanym terytorium, w celu przesunięcia się w kierunku górnego końca długoterminowego kanału trendu wzrostowego wokół poziomu 26 200.
Indeks WIG20
Trend długoterminowy: Neutralny
Trend krótkoterminowy : Spadkowy
Wsparcie 1 : 2 260 Opór 1 : 2 365
Wsparcie 2 : 2 163 Opór 2 : 2 406
Zeszłotygodniowy spadek zdecydowanie osłabił długoterminowy obraz po tym, jak ceny zamknęły się poniżej stromej linii trendu wzrostowego wokół poziomu 2 324 na wykresie tygodniowym.
Potwierdza to długoterminową konsolidację po tym, jak ceny osiągnęły szczyt w okolicach majowego i lipcowego szczytu na poziomie 2 580. Potencjał spadkowy w ramach tej konsolidacji jest ograniczony, a solidne wsparcie pojawia się między poziomą linią około 2 190 a rosnącą linią EMA-200 na wykresie tygodniowym na poziomie 2 128. Tygodniowe zamknięcie poniżej tego obszaru wsparcia jest wymagane, aby spodziewać się poważnej korekty, z luką wzrostową z października ubiegłego roku między 1 988 a 2 009 jako kolejnym celem.
Tygodniowe zamknięcie powyżej linii EMA-40 przy 2 359 poprawiłoby obraz i prawdopodobnie naruszyłoby oczekiwaną słabość, ponieważ sugeruje to rozwój dna, potwierdzony zamknięciem powyżej horyzontalnego oporu około 2 440 na wykresie tygodniowym.
Naruszenie linii trendu na wykresie tygodniowym sugeruje dalsze spadki, pomimo dotychczasowych wzrostów w tym tygodniu. W związku z tym chcemy obniżyć krótkoterminowy trend na „Spadkowy” z „Neutralny”. Wykres dzienny pokazuje trend spadkowy z obszaru oporu 2 577-2 601, a ceny poruszają się poniżej linii długoterminowej średniej ruchomej. Płaska linia EMA-200 znajduje się na 2 356, a spadkowa linia MA-50 na 2 365. Przebicie powyżej spadkowej linii trendu w okolicach 2 406 jest konieczny, aby naruszyć trend spadkowy, co sugeruje bardziej boczny rynek. Zamknięcie poniżej horyzontalnego wsparcia w okolicach poziomu 2 260 wskazuje na spadek i test solidnego horyzontalnego obszaru wsparcia 2 204-2 163.
Przełamanie poniżej tego obszaru wsparcia byłoby niedźwiedzie, ponieważ sugeruje to zakończenie większej formacji szczytowej.
Disclaimer
Niniejszy raport został sporządzony w imieniu ING (a dokładniej dla potrzeb tej publikacji Wholeasale Banking ING Bank N.V. i niektórych jego spółek zależnych) wyłącznie w celach informacyjnych. ING stanowi część Grupy ING (a dokładniej dla potrzeb tej publikacji ING Groep N.V. oraz jej spółki zależne i stowarzyszone). Informacje zawarte w niniejszym raporcie nie stanowią porady inwestycyjnej, prawnej lub podatkowej ani oferty lub zachęty do zakupu lub sprzedaży jakiegokolwiek instrumentu finansowego. Chociaż dołożono należytej staranności, aby zapewnić, że informacje zawarte w niniejszym dokumencie nie są nieprawdziwe lub wprowadzające w błąd w momencie publikacji, ING nie gwarantuje, że są one dokładne lub kompletne. Informacje zawarte w niniejszym dokumencie mogą ulec zmianie bez powiadomienia. ING mogło wydać i może w przyszłości wydać inne komunikaty, które są niespójne z informacjami przedstawionymi w niniejszym raporcie i prowadzą do innych wniosków. Grupa ING i każdy z jej członków kadry kierowniczej, pracowników, osób powiązanych i prowadzących rachunki uznaniowe może, w zakresie nieujawnionym powyżej i w zakresie dozwolonym przez prawo, posiadać długie lub krótkie pozycje lub w inny sposób mieć udział w jakichkolwiek transakcjach lub inwestycjach (w tym w instrumentach pochodnych), o których mowa w niniejszym raporcie. Ponadto Grupa ING może świadczyć usługi bankowe, ubezpieczeniowe lub zarządzania aktywami na rzecz dowolnej spółki, o której mowa w niniejszym raporcie, lub zabiegać o taką działalność. Ani Grupa ING, ani żaden z jej członków zarządu lub pracowników nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek bezpośrednie lub wtórne straty wynikające z jakiegokolwiek wykorzystania niniejszego raportu lub jego treści. Niniejszy raport jest chroniony prawami autorskimi i prawami do baz danych i nie może być powielany, rozpowszechniany ani publikowany przez żadną osobę w jakimkolwiek celu bez uprzedniej wyraźnej zgody ING. Wszelkie prawa są zastrzeżone. Niniejszy raport może zawierać adresy stron internetowych lub hiperłącza do nich. Z wyjątkiem zakresu, w jakim raport odnosi się do materiałów na stronie internetowej ING, ING nie dokonał przeglądu takiej strony i nie ponosi odpowiedzialności za jej zawartość. Taki adres lub hiperłącze (w tym adresy lub hiperłącza do materiałów na własnej stronie internetowej ING) jest udostępniany wyłącznie dla wygody użytkownika i w celach informacyjnych, a treść takiej strony internetowej w żaden sposób nie stanowi części niniejszego dokumentu. Użytkownik uzyskuje dostęp do takiej strony internetowej lub korzysta z takiego łącza za pośrednictwem niniejszego raportu lub strony internetowej ING na własne ryzyko. Wszelkie inwestycje, o których mowa w niniejszym dokumencie, mogą wiązać się ze znacznym ryzykiem, niekoniecznie są dostępne we wszystkich jurysdykcjach, mogą być niepłynne i mogą nie być odpowiednie dla wszystkich inwestorów. Wartość lub dochód z inwestycji, o których mowa w niniejszym dokumencie, może podlegać wahaniom i/lub zmianom kursów wymiany walut. Wyniki osiągnięte w przeszłości nie wskazują na przyszłe wyniki. ING nie będzie traktować odbiorców niniejszego raportu jako swoich klientów z tytułu otrzymania przez nich niniejszego raportu. Inwestorzy powinni przeprowadzać własne badania i podejmować decyzje inwestycyjne bez polegania na niniejszym raporcie. Tylko inwestorzy posiadający wystarczającą wiedzę i doświadczenie w kwestiach finansowych, aby ocenić zalety i ryzyko, powinni rozważyć inwestycję w jakąkolwiek spółkę lub rynek omówiony w niniejszym raporcie, a inne osoby nie powinny podejmować żadnych działań na podstawie niniejszego raportu. Klienci powinni kontaktować się z analitykami i realizować transakcje za pośrednictwem podmiotu ING w swojej jurysdykcji macierzystej, chyba że prawo właściwe stanowi inaczej. ING jest autoryzowany przez holenderski bank centralny i nadzorowany przez Europejski Bank Centralny (EBC), holenderski bank centralny (DNB) i holenderski urząd ds. rynków finansowych (AFM). ING Bank N.V. jest zarejestrowany w Holandii (nr rejestru handlowego 33031431 Amsterdam). Sformułowania zawarte w niniejszym raporcie zostały zawarte w dniu publikacji podanym w niniejszym raporcie. Dodatkowe informacje są dostępne na żądanie. Więcej informacji na temat Grupy ING można znaleźć na stronie http://www.ing.com. Informacje dotyczące poszczególnych krajów - EOG: Niniejszy raport jest dystrybuowany w EOG przez ING Bank N.V. i stanowi "badanie inwestycyjne" dla celów dyrektywy w sprawie rynków instrumentów finansowych (MiFID II) i jako taki zawiera obiektywne lub niezależne wyjaśnienie kwestii zawartych w niniejszym dokumencie. Wszelkie zalecenia zawarte w niniejszym raporcie nie mogą być traktowane jako porady inwestycyjne oparte na osobistej sytuacji odbiorcy. Jeśli wymagane jest dalsze wyjaśnienie słów lub zwrotów użytych w niniejszym raporcie, odbiorcy zaleca się zasięgnięcie niezależnej porady prawnej lub finansowej.