Dzień bez sesji
1 maja to dzień bez sesji giełdowej na GPW. Transakcje na certyfikatach nie będą zawierane. Na produktach opartych o zagraniczne instrumenty bazowe mogą mimo tego następować knock-outy.
Trackery
Pasywne inwestowanie z ING już możliwe, sprawdź nowe produkty śledzące instrument bazowy 1:1
Analiza techniczna

[S&P500, Brent, WIG20] - analiza techniczna 10.03.2025

|
Powrót do przeglądu

Analiza techniczna S&P500, Brent, WIG20
Zapraszamy na cotygodniowy przegląd rynku.

S&P500

Trend długoterminowy: wzrostowy
Trend krótkoterminowy: neutralny

Wsparcie 1: 5 712 Opór 1: 5 860
Wsparcie 2: 5 674 Opór 2: 5 982

S&P 500 INDEX daily chart.png

Korekta była kontynuowana, a ceny osiągnęły najniższy poziom 5 666 i zamknęły się w ubiegły piątek na poziomie 5 770 . Jest to udany test solidnego obszaru wsparcia na wykresie dziennym pomiędzy dolnym końcem kanału trendu wzrostowego od drugiej połowy ubiegłego roku i linią EMA-200, obie w okolicach 5 712, a poziomą linią w okolicach 5 674.

W oparciu o potencjalne odwrócenie z ubiegłego piątku i solidny obszar wsparcia, powinniśmy być przygotowani na odreagowanie po niemal nieprzerwanym spadku od lutowego maksimum na poziomie 6 147. Nie spodziewamy się jednak, by ta korekta już się zakończyła, co sugeruje, że nadchodzące ożywienie powinno zakończyć się niższym szczytem, po którym nastąpi kolejny spadek.

Zamknięcie powyżej poprzedniego wsparcia horyzontalnego w okolicach 5 773 potwierdzi początek ożywienia, ale potencjał wzrostowy będzie ograniczony. Silny opór znajduje się pomiędzy górną linią MA-50 na poziomie 5 982 a linią horyzontalną w okolicach 5 994. Potwierdzeniem nadchodzącego rajdu będzie wzrost powyżej ostatnich maksimów w okolicach 5 860.

Po utworzeniu niższego szczytu na wykresie dziennym, prawdopodobnie w okolicach linii MA-50, należy spodziewać się kontynuacji osłabienia w kierunku nowych minimów. Dzienne zamknięcie poniżej horyzontalnego wsparcia w okolicach 5 674 sugerowałoby kontynuację trendu spadkowego w kierunku kolejnego solidnego horyzontalnego wsparcia w okolicach poziomu 5 402.

Wykres tygodniowy również testuje solidne i kluczowe wsparcie, z linią EMA-40 na poziomie 5 735 i linią horyzontalną około 5 680. Tygodniowe zamknięcie poniżej tego obszaru wsparcia sugeruje kontynuację słabości z kolejnym solidnym wsparciem pomiędzy bazową linią trendu około 5 193 a zeszłorocznym sierpniowym dnem i poziomym wsparciem około 5 119.

Wzrost powyżej zeszłotygodniowego maksimum na poziomie 5 986 jest konieczny, aby zobaczyć poprawę w ramach obecnej konsolidacji.

Brent

Brent Oil May contract.png

Trend długoterminowy: Neutralny
Trend krótkoterminowy: Neutralny
Wsparcie 1: 68,00 Opór 1: 71,40
Wsparcie 2: 65,00 Opór 2: 74,90

Ceny osiągnęły nowe krótkoterminowe minimum na poziomie 68,33 USD/bbl w dziennym kontrakcie majowym w zeszłym tygodniu, z solidnym horyzontalnym obszarem wsparcia 70,00-68,00 USD/bbl.

Co więcej, wykres tygodniowy pokazuje, że ceny testują dolną granicę konsolidacji z ostatnich dwóch lat, zbliżając się do poziomu 67,85 USD za baryłkę, z solidnym poziomym wsparciem w okolicach poziomu 65,00 USD za baryłkę. Prawdopodobnie sugeruje to rozwój dna, po którym nastąpi ożywienie.

W związku z tym podnosimy krótkoterminowy trend do „neutralnego” z „spadkowego”.

Wykres dzienny pokazuje serię wyższych minimów od zeszłotygodniowego minimum na poziomie 68,33 USD/bbl. Wzrost powyżej poziomu oporu 71,40 USD za baryłkę wskazuje na dalsze wzrosty, z silnym oporem pomiędzy linią EMA-200 na poziomie 74,67 USD za baryłkę a spadającą linią trendu i górną linią MA-50, obie w okolicy 74,90 USD za baryłkę. Obszar ten będzie stanowił silny opór w ramach rynku bocznego.

Wykres tygodniowy napotka wiele oporów w ramach konsolidacji, zaczynając od górnej linii EMA-40 na poziomie 76,48 USD/bbl i linii EMA-200 na poziomie 78,94 USD/bbl. Zamknięcie powyżej długoterminowej linii trendu spadkowego, w tym tygodniu w okolicach 81,15 USD/bbl, jest niezbędne do znacznej poprawy w ramach konsolidacji wykresu tygodniowego.

WIG20

WIG20 Index daily chart.png

Trend długoterminowy: Neutralny
Trend krótkoterminowy : Neutralny

Wsparcie 1: 2 500 Opór 1: 2 643
Wsparcie 2 : 2 458 Opór 2 : 2 694

Obraz na wykresie dziennym wygląda na górny po zeszłotygodniowym niższym szczycie w okolicach poziomu 2 643. Niższe ceny nie będą dla nas zaskoczeniem, ale uważamy tę słabość za konsolidację w ramach dłuższego trendu wzrostowego na wykresie dziennym i dlatego nadal preferujemy tutaj trend „neutralny”.

Solidne horyzontalne wsparcie na wykresie dziennym znajduje się pomiędzy zeszłotygodniowym dołkiem w okolicach 2 500, poprzednim horyzontalnym oporem w okolicach 2 458 i rosnącą linią MA-50, obecnie w okolicach 2 435. W tym obszarze należy spodziewać się udanej konsolidacji, od której powinien rozpocząć się kolejny rajd.

Silny horyzontalny opór na wykresie dziennym znajduje się między 2 643 a 2 694 i przełamanie tego obszaru oporu jest wymagane, aby spodziewać się wznowienia trendu wzrostowego.

Tygodniowe zamknięcie powyżej horyzontalnego oporu w okolicach 2 650 na wykresie tygodniowym jest wymagane do wybicia. Do tego czasu długoterminowy trend również pozostaje neutralny.

Disclaimer

Niniejszy raport został sporządzony w imieniu ING (a dokładniej dla potrzeb tej publikacji Wholeasale Banking ING Bank N.V. i niektórych jego spółek zależnych) wyłącznie w celach informacyjnych. ING stanowi część Grupy ING (a dokładniej dla potrzeb tej publikacji ING Groep N.V. oraz jej spółki zależne i stowarzyszone). Informacje zawarte w niniejszym raporcie nie stanowią porady inwestycyjnej, prawnej lub podatkowej ani oferty lub zachęty do zakupu lub sprzedaży jakiegokolwiek instrumentu finansowego. Chociaż dołożono należytej staranności, aby zapewnić, że informacje zawarte w niniejszym dokumencie nie są nieprawdziwe lub wprowadzające w błąd w momencie publikacji, ING nie gwarantuje, że są one dokładne lub kompletne. Informacje zawarte w niniejszym dokumencie mogą ulec zmianie bez powiadomienia. ING mogło wydać i może w przyszłości wydać inne komunikaty, które są niespójne z informacjami przedstawionymi w niniejszym raporcie i prowadzą do innych wniosków. Grupa ING i każdy z jej członków kadry kierowniczej, pracowników, osób powiązanych i prowadzących rachunki uznaniowe może, w zakresie nieujawnionym powyżej i w zakresie dozwolonym przez prawo, posiadać długie lub krótkie pozycje lub w inny sposób mieć udział w jakichkolwiek transakcjach lub inwestycjach (w tym w instrumentach pochodnych), o których mowa w niniejszym raporcie. Ponadto Grupa ING może świadczyć usługi bankowe, ubezpieczeniowe lub zarządzania aktywami na rzecz dowolnej spółki, o której mowa w niniejszym raporcie, lub zabiegać o taką działalność. Ani Grupa ING, ani żaden z jej członków zarządu lub pracowników nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek bezpośrednie lub wtórne straty wynikające z jakiegokolwiek wykorzystania niniejszego raportu lub jego treści. Niniejszy raport jest chroniony prawami autorskimi i prawami do baz danych i nie może być powielany, rozpowszechniany ani publikowany przez żadną osobę w jakimkolwiek celu bez uprzedniej wyraźnej zgody ING. Wszelkie prawa są zastrzeżone. Niniejszy raport może zawierać adresy stron internetowych lub hiperłącza do nich. Z wyjątkiem zakresu, w jakim raport odnosi się do materiałów na stronie internetowej ING, ING nie dokonał przeglądu takiej strony i nie ponosi odpowiedzialności za jej zawartość. Taki adres lub hiperłącze (w tym adresy lub hiperłącza do materiałów na własnej stronie internetowej ING) jest udostępniany wyłącznie dla wygody użytkownika i w celach informacyjnych, a treść takiej strony internetowej w żaden sposób nie stanowi części niniejszego dokumentu. Użytkownik uzyskuje dostęp do takiej strony internetowej lub korzysta z takiego łącza za pośrednictwem niniejszego raportu lub strony internetowej ING na własne ryzyko. Wszelkie inwestycje, o których mowa w niniejszym dokumencie, mogą wiązać się ze znacznym ryzykiem, niekoniecznie są dostępne we wszystkich jurysdykcjach, mogą być niepłynne i mogą nie być odpowiednie dla wszystkich inwestorów. Wartość lub dochód z inwestycji, o których mowa w niniejszym dokumencie, może podlegać wahaniom i/lub zmianom kursów wymiany walut. Wyniki osiągnięte w przeszłości nie wskazują na przyszłe wyniki. ING nie będzie traktować odbiorców niniejszego raportu jako swoich klientów z tytułu otrzymania przez nich niniejszego raportu. Inwestorzy powinni przeprowadzać własne badania i podejmować decyzje inwestycyjne bez polegania na niniejszym raporcie. Tylko inwestorzy posiadający wystarczającą wiedzę i doświadczenie w kwestiach finansowych, aby ocenić zalety i ryzyko, powinni rozważyć inwestycję w jakąkolwiek spółkę lub rynek omówiony w niniejszym raporcie, a inne osoby nie powinny podejmować żadnych działań na podstawie niniejszego raportu. Klienci powinni kontaktować się z analitykami i realizować transakcje za pośrednictwem podmiotu ING w swojej jurysdykcji macierzystej, chyba że prawo właściwe stanowi inaczej. ING jest autoryzowany przez holenderski bank centralny i nadzorowany przez Europejski Bank Centralny (EBC), holenderski bank centralny (DNB) i holenderski urząd ds. rynków finansowych (AFM). ING Bank N.V. jest zarejestrowany w Holandii (nr rejestru handlowego 33031431 Amsterdam). Sformułowania zawarte w niniejszym raporcie zostały zawarte w dniu publikacji podanym w niniejszym raporcie. Dodatkowe informacje są dostępne na żądanie. Więcej informacji na temat Grupy ING można znaleźć na stronie http://www.ing.com. Informacje dotyczące poszczególnych krajów - EOG: Niniejszy raport jest dystrybuowany w EOG przez ING Bank N.V. i stanowi "badanie inwestycyjne" dla celów dyrektywy w sprawie rynków instrumentów finansowych (MiFID II) i jako taki zawiera obiektywne lub niezależne wyjaśnienie kwestii zawartych w niniejszym dokumencie. Wszelkie zalecenia zawarte w niniejszym raporcie nie mogą być traktowane jako porady inwestycyjne oparte na osobistej sytuacji odbiorcy. Jeśli wymagane jest dalsze wyjaśnienie słów lub zwrotów użytych w niniejszym raporcie, odbiorcy zaleca się zasięgnięcie niezależnej porady prawnej lub finansowej.