[S&P500, WIG20, EUR/USD] - analiza techniczna 17.03.2025
Analiza techniczna S&P500, WIG20, EUR/USD
Zapraszamy na cotygodniowy przegląd rynku.
S&P500
Trend długoterminowy: wzrostowy
Trend krótkoterminowy: spadkowy
Wsparcie 1: 5 504 Opór 1: 5 706
Wsparcie 2: 5 402 Opór 2: 5 773
Nie jest to odbicie, którego oczekiwaliśmy po potencjalnym byczym odwróceniu po udanym teście dolnej granicy kanału trendu wzrostowego i rosnącej linii EMA-200, obie w okolicy 5 712, w piątek 7 marca, ale natychmiastowa kontynuacja słabości.
Naruszenie obszaru wsparcia 5 712 w połączeniu z poziomą linią w pobliżu 5 674 wywołało sygnał sprzedaży i zdecydowanie potwierdza początek większej korekty. W związku z tym obniżamy krótkoterminowy trend do „W dół” z „Neutralny”. Kolejne solidne wsparcie poziome na wykresie tygodniowym znajduje się w okolicach poziomu 5 402, ale wykres tygodniowy sugeruje większy spadek.
Ceny zamknęły się poniżej linii EMA-40 na poziomie 5 730 w ubiegłym tygodniu.
Długoterminowe solidne wsparcie znajduje się wokół dolnego końca rosnącego kanału trendu i linii poziomej, najniższego poziomu z kwietnia ubiegłego roku, oba w okolicach poziomu 4 917. Rosnąca linia EMA-200 zapewni kolejne solidne wsparcie w okolicach poziomu 4 718.
Krótkoterminowe odreagowanie jest możliwe po piątkowym solidnym wzroście, ale potencjał wzrostowy będzie ograniczony. Opór zaczyna się na dawnym wsparciu horyzontalnym w okolicach 5 674 i linii EMA-200 w okolicach 5 706. Opór górny w ramach krótkoterminowego trendu spadkowego znajduje się pomiędzy poprzednim dolnym końcem kanału trendu wzrostowego wokół 5 744 a linią horyzontalną wokół 5 773, tworząc krótkoterminowy niższy szczyt. Kontynuacja trendu spadkowego w kierunku nowych minimów poniżej 5 504 potwierdzi niedźwiedzi pogląd.
WIG20
Trend długoterminowy: wzrostowy
Trend krótkoterminowy: wzrostowy
Wsparcie 1 : 2 694 Opór 1 : 2 905
Wsparcie 2 : 2 643 Opór 2 : 2 920
Ubiegłotygodniowe solidne wybicie na wykresie indeksu WIG20 jest bycze. W związku z tym podnosimy zarówno krótkoterminowy, jak i długoterminowy trend do „wzrostowego” z „neutralnego”.
Ceny rozpoczęły się od spadku na początku ubiegłego tygodnia, ale osiągnęły dno znacznie powyżej poziomu wsparcia 2 500 na wykresie dziennym, po czym nastąpił wzrost cen w ciągu kolejnych dni i przełamanie poziomego oporu w okolicach 2 694. To nowe maksimum doprowadziło do wznowienia trendu wzrostowego z byczym celem na około 2 905.
Jest to o tyle interesujące, że kolejny silny horyzontalny opór na wykresie miesięcznym znajduje się w okolicach szczytu z 2011 roku i horyzontalnego oporu w okolicach poziomu 2 920 po solidnym przebiciu powyżej poziomu 2 650.
Krótkoterminowy potencjał spadkowy jest ograniczony i zalecamy kupno w przypadku osłabienia w kierunku dawnego horyzontalnego obszaru oporu na wykresie dziennym między 2 694 a 2 643.
EUR/USD
Trend długoterminowy: neutralny
Trend krótkoterminowy: neutralny
Wsparcie 1: 1,0781 Opór 1: 1,0940
Wsparcie 2 : 1,0651 Opór 2 : 1,1202
Wykres dzienny zatrzymuje się na wyższych poziomach po wzroście powyżej poziomego oporu w okolicach 1,0521. Czekamy na cofnięcie w ramach trendu wzrostowego po tym, jak ceny przetestowały poziomy opór wokół poziomu 1,0940 i obniżyliśmy krótkoterminowy trend do „neutralnego” z „wzrostowego” w zeszłym tygodniu.
Zamknięcie poniżej horyzontalnego wsparcia w okolicach 1,0781 jest konieczne, aby spodziewać się spadku, chociaż potencjał spadkowy wydaje się ograniczony. Cofnięcie w kierunku solidnego obszaru wsparcia pomiędzy dawnym horyzontalnym oporem w okolicach 1,0685 a najniższą linią EMA-200, obecnie na poziomie 1,0651, powinno być interesującym obszarem w oczekiwaniu na wyższe dno. Z tego miejsca należy oczekiwać kontynuacji trendu wzrostowego powyżej oporu horyzontalnego w celu rajdu w kierunku silnego horyzontalnego obszaru oporu na poziomie 1,1202 na wykresie dziennym.
Wykres tygodniowy zmaga się z linią EMA-200 w okolicach 1,0883, co powinno być zgodne z nadchodzącą krótkoterminową pauzą. Jednak wzrost i zamknięcie powyżej zeszłotygodniowego maksimum na 1,0947 byłoby krótkoterminowym bykiem, sugerując kontynuację siły w kierunku horyzontalnego obszaru oporu 1,1140-1,1250.
Disclaimer
Niniejszy raport został sporządzony w imieniu ING (a dokładniej dla potrzeb tej publikacji Wholeasale Banking ING Bank N.V. i niektórych jego spółek zależnych) wyłącznie w celach informacyjnych. ING stanowi część Grupy ING (a dokładniej dla potrzeb tej publikacji ING Groep N.V. oraz jej spółki zależne i stowarzyszone). Informacje zawarte w niniejszym raporcie nie stanowią porady inwestycyjnej, prawnej lub podatkowej ani oferty lub zachęty do zakupu lub sprzedaży jakiegokolwiek instrumentu finansowego. Chociaż dołożono należytej staranności, aby zapewnić, że informacje zawarte w niniejszym dokumencie nie są nieprawdziwe lub wprowadzające w błąd w momencie publikacji, ING nie gwarantuje, że są one dokładne lub kompletne. Informacje zawarte w niniejszym dokumencie mogą ulec zmianie bez powiadomienia. ING mogło wydać i może w przyszłości wydać inne komunikaty, które są niespójne z informacjami przedstawionymi w niniejszym raporcie i prowadzą do innych wniosków. Grupa ING i każdy z jej członków kadry kierowniczej, pracowników, osób powiązanych i prowadzących rachunki uznaniowe może, w zakresie nieujawnionym powyżej i w zakresie dozwolonym przez prawo, posiadać długie lub krótkie pozycje lub w inny sposób mieć udział w jakichkolwiek transakcjach lub inwestycjach (w tym w instrumentach pochodnych), o których mowa w niniejszym raporcie. Ponadto Grupa ING może świadczyć usługi bankowe, ubezpieczeniowe lub zarządzania aktywami na rzecz dowolnej spółki, o której mowa w niniejszym raporcie, lub zabiegać o taką działalność. Ani Grupa ING, ani żaden z jej członków zarządu lub pracowników nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek bezpośrednie lub wtórne straty wynikające z jakiegokolwiek wykorzystania niniejszego raportu lub jego treści. Niniejszy raport jest chroniony prawami autorskimi i prawami do baz danych i nie może być powielany, rozpowszechniany ani publikowany przez żadną osobę w jakimkolwiek celu bez uprzedniej wyraźnej zgody ING. Wszelkie prawa są zastrzeżone. Niniejszy raport może zawierać adresy stron internetowych lub hiperłącza do nich. Z wyjątkiem zakresu, w jakim raport odnosi się do materiałów na stronie internetowej ING, ING nie dokonał przeglądu takiej strony i nie ponosi odpowiedzialności za jej zawartość. Taki adres lub hiperłącze (w tym adresy lub hiperłącza do materiałów na własnej stronie internetowej ING) jest udostępniany wyłącznie dla wygody użytkownika i w celach informacyjnych, a treść takiej strony internetowej w żaden sposób nie stanowi części niniejszego dokumentu. Użytkownik uzyskuje dostęp do takiej strony internetowej lub korzysta z takiego łącza za pośrednictwem niniejszego raportu lub strony internetowej ING na własne ryzyko. Wszelkie inwestycje, o których mowa w niniejszym dokumencie, mogą wiązać się ze znacznym ryzykiem, niekoniecznie są dostępne we wszystkich jurysdykcjach, mogą być niepłynne i mogą nie być odpowiednie dla wszystkich inwestorów. Wartość lub dochód z inwestycji, o których mowa w niniejszym dokumencie, może podlegać wahaniom i/lub zmianom kursów wymiany walut. Wyniki osiągnięte w przeszłości nie wskazują na przyszłe wyniki. ING nie będzie traktować odbiorców niniejszego raportu jako swoich klientów z tytułu otrzymania przez nich niniejszego raportu. Inwestorzy powinni przeprowadzać własne badania i podejmować decyzje inwestycyjne bez polegania na niniejszym raporcie. Tylko inwestorzy posiadający wystarczającą wiedzę i doświadczenie w kwestiach finansowych, aby ocenić zalety i ryzyko, powinni rozważyć inwestycję w jakąkolwiek spółkę lub rynek omówiony w niniejszym raporcie, a inne osoby nie powinny podejmować żadnych działań na podstawie niniejszego raportu. Klienci powinni kontaktować się z analitykami i realizować transakcje za pośrednictwem podmiotu ING w swojej jurysdykcji macierzystej, chyba że prawo właściwe stanowi inaczej. ING jest autoryzowany przez holenderski bank centralny i nadzorowany przez Europejski Bank Centralny (EBC), holenderski bank centralny (DNB) i holenderski urząd ds. rynków finansowych (AFM). ING Bank N.V. jest zarejestrowany w Holandii (nr rejestru handlowego 33031431 Amsterdam). Sformułowania zawarte w niniejszym raporcie zostały zawarte w dniu publikacji podanym w niniejszym raporcie. Dodatkowe informacje są dostępne na żądanie. Więcej informacji na temat Grupy ING można znaleźć na stronie http://www.ing.com. Informacje dotyczące poszczególnych krajów - EOG: Niniejszy raport jest dystrybuowany w EOG przez ING Bank N.V. i stanowi "badanie inwestycyjne" dla celów dyrektywy w sprawie rynków instrumentów finansowych (MiFID II) i jako taki zawiera obiektywne lub niezależne wyjaśnienie kwestii zawartych w niniejszym dokumencie. Wszelkie zalecenia zawarte w niniejszym raporcie nie mogą być traktowane jako porady inwestycyjne oparte na osobistej sytuacji odbiorcy. Jeśli wymagane jest dalsze wyjaśnienie słów lub zwrotów użytych w niniejszym raporcie, odbiorcy zaleca się zasięgnięcie niezależnej porady prawnej lub finansowej.